Publicado el 18/10/2024 a las 08:55 am. Última actualización el 04/11/2024 a las 12:03 pm
Los préstamos entre empresas son operaciones financieras en las que una empresa presta dinero a otra para cubrir necesidades temporales de financiación, inversiones o resolver necesidades de liquidez. Este tipo de préstamos pueden realizarse entre empresas vinculadas, es decir, entre aquellas que tienen una relación de control o accionariado común.
En este sentido, es habitual que una filial reciba financiación de su empresa matriz, si bien, este tipo de préstamos entre empresas vinculadas presentan particularidades que es importante conocer para evitar problemas con Hacienda y garantizar que se realizan acorde a la normativa.
¿Qué es un préstamo entre empresas?
Un préstamo entre empresas, en términos sencillos, es un acuerdo en el cual una empresa da dinero a otra con compromisos de devolución.
En este caso, lo normal es que cuando se realiza entre empresas, este tipo de financiación suele ser más flexible que los préstamos bancarios tradicionales y puede adaptarse mejor a las necesidades específicas de las empresas involucradas. Los términos y condiciones del préstamo, como el tipo de interés, el plazo de devolución y las garantías, se acuerdan entre las partes.
Importancia y beneficios de los préstamos entre empresas
Los préstamos entre empresas ofrecen una serie de ventajas importantes:
- Los términos del préstamo suelen ser más flexibles, permitiendo a las empresas personalizar el acuerdo según sus necesidades y circunstancias.
- En muchos casos, los préstamos entre empresas pueden ser más rápidos de formalizar que un préstamo bancario, lo que permite a la empresa prestataria obtener fondos de manera ágil.
- Este tipo de préstamos entre empresas, especialmente entre empresas vinculadas, a menudo tienen intereses más bajos que los que se obtienen en el mercado financiero. Además, lo normal es que estas ventajas se extiendan a plazos, intereses y garantías.
- Producen un fortalecimiento de relaciones comerciales y de confianza entre las empresas involucradas, a no ser, como todos, que se dejen de pagar.
- Las empresas pueden obtener liquidez inmediata sin necesidad de recurrir a entidades financieras tradicionales.
- Al evitar intermediarios financieros, los costes asociados a comisiones o cargos bancarios pueden reducirse.
Préstamos entre empresas vinculadas
Definición de empresas vinculadas
Las empresas vinculadas son aquellas que comparten una relación directa o indirecta de control. Es decir, una empresa tiene un porcentaje significativo de participación en el capital de otra, o bien ambas empresas están controladas por una tercera entidad común.
En el artículo 18, de la Ley 27/2014 del Impuesto sobre Sociedades, se explica que se considera empresas vinculadas para Hacienda, que en resumen:
- Una entidad con sus socios, partícipes, consejeros o administradores, o familiares hasta el tercer grado de consanguinidad.
- Dos entidades que pertenezcan a un grupo, o con los consejeros o administradores de la otra entidad, cuando ambas entidades pertenezcan a un grupo.
- Una entidad y otra entidad participada por la primera indirectamente en, al menos, el 25% del capital social o de los fondos propios.
- Dos entidades en las cuales los mismos socios, partícipes o sus cónyuges, o personas unidas por relaciones de parentesco, directa o indirectamente en, al menos, el 25% del capital social o los fondos propios.
- Una entidad residente en territorio español y sus establecimientos permanentes en el extranjero.
¿Cómo funcionan los préstamos entre empresas vinculadas?
El funcionamiento de un préstamo entre empresas vinculadas es muy similar a cualquier otro préstamo empresarial, con la diferencia de que, en este caso, las partes involucradas están relacionadas.
Las condiciones del préstamo, como el tipo de interés y el plazo, deben acordarse de manera clara y documentarse adecuadamente para evitar problemas con la Agencia Tributaria.
Aspectos fiscales y legales a tener en cuenta
Uno de los aspectos más relevantes en los préstamos entre empresas vinculadas es la normativa de precios de transferencia. Esto significa que las condiciones del préstamo deben ser similares a las que se aplicarían si el préstamo se hubiera realizado entre empresas independientes.
Este concepto, conocido como principio de plena competencia, tiene como objetivo evitar que las empresas utilicen préstamos entre vinculadas para transferir beneficios de manera artificial y reducir la carga fiscal.
Además, es fundamental que el acuerdo de préstamo esté debidamente documentado, y validado por los abogados de la empresa, debiendo incluir detalles como el tipo de interés, el plazo y las garantías ofrecidas. De lo contrario, el préstamo podría ser considerado como una aportación de capital y no como un préstamo, lo que tendría consecuencias fiscales para ambas partes.
Ejemplos comunes de préstamos entre empresas vinculadas
Algunos ejemplos típicos de préstamos entre empresas vinculadas incluyen:
- Una empresa matriz que otorga un préstamo a una de sus filiales para financiar un nuevo proyecto.
- Un préstamo entre dos filiales de un mismo grupo empresarial para optimizar la estructura de financiación dentro del grupo.
- Un préstamo de una filial a la empresa matriz para mejorar la liquidez de esta última.
Préstamos entre empresas no vinculadas
Los préstamos entre empresas no vinculadas son aquellos que se realizan entre empresas que no tienen una relación de control o participación entre ellas. Este tipo de préstamos puede surgir por diversas razones, como la necesidad de liquidez temporal o la creación de alianzas estratégicas entre empresas que no tienen relación accionarial.
¿Qué son las empresas no vinculadas?
Las empresas no vinculadas son aquellas que no comparten ninguna relación de control accionarial. Es decir, no existe participación significativa de una en el capital de la otra ni están controladas por una entidad común.
Ventajas de los préstamos entre empresas no vinculadas
Los préstamos entre empresas no vinculadas también presentan beneficios:
- Diversificación de fuentes de financiación
- Oportunidades de cooperación
- Mayor libertad en las condiciones, al no haber relación accionarial, las condiciones del préstamo se pueden negociar libremente entre las partes, sin estar sujetas a la normativa de precios de transferencia.
Consideraciones legales y fiscales
En los préstamos entre empresas no vinculadas, las consideraciones legales y fiscales son generalmente más sencillas que en los préstamos entre vinculadas. No obstante, es fundamental contar con un contrato claro y transparente que estipule los términos del préstamo, el tipo de interés y el plazo de devolución.
Desde un punto de vista fiscal, este tipo de préstamos no está sujeto a las normativas de precios de transferencia, pero las partes deben asegurarse de que el tipo de interés y otros términos estén en línea con las prácticas habituales del mercado, para evitar problemas en caso de inspección fiscal.
Ejemplos de préstamos entre empresas no vinculadas
Algunos ejemplos de préstamos entre empresas no vinculadas pueden incluir:
- Una empresa que otorga un préstamo a una proveedora para garantizar el suministro continuo de productos.
- Una alianza estratégica entre dos empresas de sectores complementarios, donde una otorga financiación a la otra para desarrollar un proyecto conjunto.
Diferencias clave entre préstamos entre empresas vinculadas y no vinculadas
Comparativa de condiciones y requisitos
La diferencia más notable entre los préstamos entre empresas vinculadas y no vinculadas radica en la normativa de precios de transferencia que debe respetarse en los primeros. Las empresas vinculadas deben demostrar que las condiciones del préstamo son similares a las que se aplicarían entre partes independientes, lo que añade una capa de complejidad en términos fiscales.
Por otro lado, los préstamos entre empresas no vinculadas suelen tener más libertad en la negociación de términos, siempre que ambas partes estén de acuerdo.
Riesgos y ventajas según el tipo de relación empresarial
Los préstamos entre empresas vinculadas pueden ofrecer condiciones más favorables en cuanto a tipos de interés, pero están sujetos a una mayor fiscalización por parte de las autoridades. En cambio, los préstamos entre empresas no vinculadas permiten mayor flexibilidad en la negociación, aunque el riesgo de impago puede ser mayor, dado que no existe la misma relación de confianza o control entre las partes.
Factores a tener en cuenta antes de realizar un préstamo entre empresas
Antes de realizar un préstamo entre empresas, es esencial considerar factores como:
- La situación financiera de ambas partes.
- Los términos del préstamo (tipo de interés, plazo de devolución, garantías).
- El cumplimiento de las normativas fiscales y legales.
- La relación entre las empresas (vinculadas o no vinculadas).
Apasionado por el mundo empresarial, cuento con más de 15 años de experiencia asesorando a emprendedores en la creación y desarrollo de sus negocios. Graduado en Administración y Dirección de Empresas, he ayudado a una amplia variedad de proyectos a definir sus modelos de negocio, evaluar su viabilidad y a desarrollar sus estrategias. Me encanta el aprendizaje continuo, la creatividad y el análisis crítico, lo que me permite compartir conocimientos y reflexiones en torno al mundo de los negocios.
